光大证券2023年年度董事会筹办评述

　　

　　2023年，公司正在党委及董事会坚决有力的教导下，深切贯彻落实党的二十大精神，聚焦任事实体经济与邦度宏大计谋，对峙把高质地发达行为硬意义，聚焦主责主业，秉泰平衡发达计谋，加快促使体例机制改进，接续筑牢风控之基，营业组织逐渐优化，经买卖绩稳中有进。整年公司完毕买卖收入100.31亿元、同比低重6.94%，完毕归属于母公司股东的净利润42.71亿元、同比延长33.93%。

　　公司首要营业板块席卷财产照料营业集群、企业融资营业集群、机构客户营业集群、投资贸易营业集群、资产照料营业集群及股权投资营业集群。

　　公司财产照料营业集群首要席卷零售营业、融资融券营业、股票质押营业、期货经纪营业及海外财产照料及经纪营业。

　　2023年，沪深两市总成交金额211.61万亿元，同比低重5.48%，公募基金（非钱币基金）发行份额1.15万亿，同比低重21.89%，公募基金（非钱币基金）存续领域16.1万亿，同比上升5.56%。行业投顾数目大幅填补，ETF成为财产照料新抓手。

　　2023年，全墟市融资融券余额有所延长。截至2023年底，全墟市融资融券余额16,509亿元，较2022年底延长7.17%。此中，融资余额15,793亿元，同比延长9.3%；融券余额716亿元，同比低重25.3%。全墟市股票质押营业领域继续低重。

　　按照中邦期货业协会宣告数据，2023年世界期货墟市累计成交量87.76亿手，累计成交额568.15万亿元，同比永诀延长29.78%和6.43%。行业团体整年累计买卖收入400.90亿元，净利润99.03亿元，同比永诀低重0.17%和9.88%。

　　2023年，香港恒生指数收报17,047.39点，累计下跌13.82%；香港恒生科技指数收报3,764.29点，累计下跌8.82%。墟市活泼度方面，2023年港股逐日均匀成交金额约1,050亿港元，较2022年同期下跌超15%。

　　2023年，公司零售营业环绕“客户-资产-收入”发达逻辑，对峙“以客户为核心”，踊跃践行金融处事的政事性、邦民性，驻足住民财产“保护者”的发达定位，继续精进专业任事才能，继续提拔价钱创作才能，财产转型走深走实，营业成果稳中有进。进一步美满投顾任事系统，证券投顾、基金投顾营业领域均较上年大幅提拔，公司金阳光投顾、金阳光管家两大投顾任事品牌影响力进一步放大。机构经纪任事日臻厚实，正在贸易任事方面聚焦算法贸易赢得必定打破。截至2023年三季度末，公司代销金融产物净收入排名提拔2名。公司正在第六届新财产最佳投资照拂评选中荣获众项大奖，持续五届荣获“新财产最佳投资照拂团队”，持续四届荣获“特出构制奖”，并初次荣获“新财产投顾团队最佳风韵奖”。公司荣获第二届新华财经“基金投顾新锐金谘奖”和“基金投顾流传金谘奖”两项奖项。

　　截至2023年12月末，公司客户总数586万户，较上年底延长9%；客户总资产1.3万亿元，较上年底删除3%。2023年公司累计代销金融产物领域为333.85亿元，同比延长26%。继续打制买方投顾营业，完毕优秀的客户体验与任事价钱。截至2023年底，证券投顾营业签约客户资产领域504亿元，较岁首延长35%。按照中邦证券投资基金业协会数据，截至2023年12月末，公司股票+搀杂公募基金保有领域240亿元，非钱币墟市公募基金保有领域267亿元。

　　2023年，公司融资融券营业以客户需求为核心，踊跃拓修任事形式和产物革新，继续优化危机照料机制，促使资产质地改进，接续提拔专业任事水准，知足客户众宗旨、区别化的营业需求。截至2023年底，公司融资融券余额343.45亿元，较2022年底延长0.58%，公司融资融券营业团体支柱担保比例为242.90%。

　　2023年，公司股票质押营业持重发展，继续增强营业准入和危机把控。截至2023年底，公司股票质押余额27.75亿元，此中公司自有资金股票质押余额10.07亿元，较2022年底删除0.91亿元。公司股票质押自有资金出资待履约项方针加权均匀履约保护比例为262.99%。

　　公司首要通过全资子公司光大期货发展期货经纪营业。2023年，光大期货搭修三类客户团队，兴办营业协同机制，继续做强总部支柱平台，深耕村庄强盛与任事实体经济处事，促使改进发达。光大期货2023年日均担保金领域342.70亿元，贸易额墟市份额1.79%。光大期货正在中金所、上期所、大商所、郑商所、能源核心、广期所的墟市份额永诀为1.12%、1.46%、2.49%、2.55%、0.99%和0.67%。整年正在上交所股票期权累计成交量份额1.48%，正在32家发展股票期权营业的期货公司中，2023年12月成交量排名第7位。光大期货助力村庄强盛，运用“保障+期货”项目保护农家5.5万户，保护农产物货值23亿元。2023年，光大期货揽获各期货贸易所和业内巨子媒体宣告的“良好会员金奖”“中邦最佳期货公司”等奖项。

　　公司首要通过香港子公司发展海外财产照料及经纪营业。截至2023年12月末，香港子公司证券经纪营业客户总数14.1万户，托管客户资产领域543亿港元，财产照料产物数目打破3,200只。2023年，香港子公司荣获《彭博贸易周刊／中文版》“年度证券公司-特出大奖”、《亚洲金融》“亚洲金融大奖2023-香港最佳券商”等殊荣。

　　2024年，公司财产照料营业将深切掌握金融处事的政事性、邦民性，聚力打制高质地产物货架，通过装备任事+投顾任事，确实知足客户资产保值增值需求。继续锻制专业行列，恪守“客户-资产-收入”的逻辑主线，新增稳存两手抓，对峙专业任事、对峙价钱创作，促使财产照料高质地发达。融资融券营业将提拔周密化客户任事，增强金融科技利用，开垦营业发达新动能，继续做好危机规划，接续推动营业高质地发达。股票质押营业将厉厉效力羁系条件，对峙以任事实体经济为谋略，继续阐明归纳任事价钱。光大期货将践行金融为民、金融强邦的时间呼吁，做深做细村庄强盛与任事实体经济，对峙“稳中求进、以进促稳、先立后破”的营业发达计谋，筑牢“事前、事中、过后”全方位危机提防机制，促使高质地发达。海外财产照料及经纪营业将陆续深耕客户，接续厚实财产照料产物，知足投资者各样投资需求。

　　企业融资营业集群首要席卷股权融资营业、债务融资营业、海外投资银行营业和融资租赁营业。

　　2023年，悉数实行股票发行注册制正式落地，主旨金融处事聚会对质券行业本身高质地发达和提拔任事实体经济才能提出了更高条件。截至2023年12月末，行业共计完工股权融资额10,624.03亿元，同比低重37.07%，此中IPO融资领域3,589.71亿元，同比低重38.83%。

　　2023年券商承销债券领域显著上升，证券公司承销债券金额统共13.51万亿元，同比延长26.12%。资源向头部券商聚拢的趋向略微松动，比赛形式存正在调解时机。

　　2023年，香港墟市IPO新上市公司70家，同比删除19家；首发募资金额448.67亿港元，同比低重57%。

　　2023年，公司股权融资营业践行央企义务职掌，对峙以任事实体经济为主旨，阐明专业上风，聚焦任事计谋新兴行业，深耕中心区域，做深行业专精，踊跃拓展“专精特新”企业，接续发现墟市需求，深化金融赋能，优化客户任事，勉力扶助实体经济发达。公司荣获证券时报“2023中邦证券业IPO出售投行君鼎奖”。

　　2023年，公司累计完工股权承销营业领域54.11亿元（包括新三板定增），此中IPO融资领域43.63亿元。公司完工股权主承销家数10家，此中IPO项目家数6家，席卷科创板IPO项目1家。截至2023年12月末，公司股权类项目正在审家数9家，公司科创板项目贮藏家数5家。

　　2023年，公司债务融资营业踊跃反映邦度计谋，促使了一批以绿色债、村庄强盛债和科技革新债为代外的特点债承销发行，为任事实体融资进一步孝敬了气力，显示了金融央企职掌。公司完工发行墟市单期发行领域最大绿色车贷ABS、世界首单地市级交通企业村庄强盛PPN、世界首单“地方增信工业债”、河北首批中邦银行间墟市的“常发行”人初次“常发行安放”、世界领域最大无增信PPP-ABS及西北首单PPP-ABS等。完工比亚迪（002594）23盛世融迪、西安甜蜜林带PPP、冀中能源（000937）科创单据等标杆项目，入选2023企业ESG优异任事实体经济实施案例。同时，踊跃革新、深耕资产证券化营业。

　　2023年，公司债券承销项目数目1,439单，同比上升9.68%。债券承销金额4,407.77亿元，墟市份额3.30%，行业排名第7位。此中，银行间产物承销金额881.98亿元，行业排名第4位；资产证券化承销金额426.78亿元，排名第9位。

　　公司首要通过香港子公司发展海外投资银行营业。2023年，香港子公司完工股权类项目18个，债权类项目7个。此中席卷14个境内企业海外融资项目，IPO承销项目数排名全墟市第13位。任事实体经济方面，共完工9个项目，涉及创制业、计谋性新兴工业、绿色工业、新兴根蒂方法扶植等范围。

　　公司首要通过控股子公司光大甜蜜租赁发展融资租赁营业。2023年，光大甜蜜租赁完毕融资租赁营业投放4.6亿元。

　　2024年，公司股权融资营业将对峙任事实体经济，聚焦主责主业，阐明投行直接融资成效，助力把优质金融资源装备到宏大计谋、中心范围和单薄枢纽，阐明资源协作兼顾成效，为实体经济企业客户供应全方位、一体化、高质地归纳任事。债务融资营业将进一步深挖优质邦企，寻找展业时机，提拔承销领域，踊跃整合外里部计谋资源，打制标杆项目，继续提拔墟市影响力。海外投资银行营业将通过营业协同大举提拔项目贮藏数目和质地，加大举度遮盖TMT、硬科技、新零售、医疗等行业，阐明好海外融资平台上风。

　　机构客户营业集群首要席卷机构贸易营业、主经纪商营业、资产托管及外包营业、投资咨询营业、金融革新营业及海外机构贸易营业。

　　2023年沪深两市总成交金额同比低重5.48%；银行理资产物发行领域较2022年底低重6.76%；公募基金资产净值27.27万亿元，较2022年底上升5.90%。各家券商继续加大投资咨询和机构任事参加，机构贸易营业比赛日趋激烈。2023年私募行业众项新规出台，全墟市私募证券基金新增登记产物数目自5月起大幅低重，整年私募证券基金团体照料领域小幅延长。证监会揭晓《闭于增强公然召募证券投资基金证券贸易照料的原则（搜集主睹稿）》，券商投研营业的归纳咨询气力要紧性越发凸显，卖方咨询营业回归咨询本源，对券商归纳任事才能条件提拔。

　　2023年，公司继续深耕以投研为主，贸易、募资及其他衍生任事为辅的机构归纳营业。咨询营业方面，通过优化客户分级，守旧与定制化任事纠合，线）任事互补，合理参加资源，增进安稳公募基金、保障资管主旨客户合营，放大银行理财、私募等客户合营遮盖，竭力打制光大任事品牌。贸易任事方面，继续优化客户体验，提拔增值任事。出售募资及其他衍生营业方面，深化内部协同，提拔归纳任事才能，拓宽收入原因，增强客户粘性。2023年，保障投研佣金同比延长9%，新增合营机构客户106家。

　　2023年，面向贸易银行及理财子公司、私募、信赖等金融机构，公司供应以贸易编制、投研、资金召募、资金中介、FOF/MOM投资为根蒂，其他任事为延展的一站式归纳金融任事，打制主经纪商任事品牌。截至2023年底，公司累计引入PB产物6,483只，较2022年底延长27.57%。存续PB产物4,020只，较2022年底延长43.67%。

　　2023年，公司资产托管及外包营业紧跟羁系动态，合规革新发达，接续阐明协同上风和机构营业引流影响，放大客群遮盖，拓展任事边际，进一步提拔营业危机驾御、安详保护、运营才能和专业水准。截至2023年底，公募及私募基金托管领域671亿元，较岁首延长10.57%，私募产物外包领域1,289亿元，较岁首延长25.92%。

　　2023年，公司投资咨询营业聚焦经济阵势与墟市热门举行计谋理会和经济研判，为资金墟市高质地发达和持重前行高频次转达光高声响。加疾专业咨询行列扶植，通过有特点、有深度的咨询，更好地任事客户和墟市。举办大型投资者计谋会2次，电线场。截至2023年底，公司咨询跟踪A股上市公司789家，海外上市公司174家，墟市影响力接续提拔。

　　2023年，公司场外衍生品营业标的众元化，踊跃找寻百般场外衍生品的对冲东西，接续开辟DMA衍生投资才能，搭修FOF投资系统，增强组织化产物的品牌扶植，正在营业开垦、渠道扶植、客户领域和革新营业方面均赢得发展。DMA墟市份额稳中有升，收益相易存续领域同比填补，场外期权营业完毕整年正收益。弥漫阐明场外衍生品营业的协同效应，较好地知足了投资者的危机照料需求。呈报期内，公司场内衍生品做市营业新增沪深贸易所易方达科创50ETF期权主做市商及中邦科创50ETF期权主做市商等营业资历，得回中邦金融期货贸易所2022年度股指期权良好做市商银奖，赢得上海证券贸易所2022年度股票期权主做市商年度归纳A评议，完工了贸易所期权做市商职守，基金活动性任事商营业继续新增任事种类，放大营业领域，做市营业有序发展。

　　公司首要通过香港子公司发展海外机构贸易营业。2023年，海外机构贸易营业接续增强施行和协同，为举世客户供应环球性贸易奉行任事及专业的投资提倡，并与财产照料营业互相赋能酿成协同效应，兴办营业生态圈。

　　2024年，机构贸易营业将继续厚实投研产物及任事，弥漫阐明协同上风，加深公募基金、保障资管等机构客户合营根蒂，加大对银行理财、私募及同行机构的归纳任事力度，加快机构客户新增合营拓展，厚实收入原因与组织。资产托管及外包营业将陆续环绕券商主营，聚焦标品营业，抬高专业才能，放大客户遮盖，夯实托管外包营业根蒂方法任事成效，推动以协同发达为主旨的资源整合形式，阐明好为机构客户供应一站式归纳金融任事的闭键影响。投资咨询营业将夯实咨询根蒂，加强中心范围咨询，增强咨询资源共享，健康外里部协同机制，提拔咨询才能和墟市影响力。金融革新营业将陆续以客户为核心，供应全方位的衍生品贸易任事，紧跟羁系动态，管控营业危机，提拔编制化水准，稳步推动营业的高质地发达。

　　2023年，上证综指累计下跌3.70%，深圳成指累计下跌13.54%，沪深300指数累计下跌11.4%，创业板指数累计下跌19.4%。2023年上半年活动性团体宽松，债券墟市收益率震动下行；下半年债券收益率明显上行，年底债券装备需求开释，利率首先回落。

　　2023年，公司权柄自营投资营业驻足绝对收益宗旨导向，接续打磨投资格式论，促使营业形式、投资计谋和资产组织优化。得益于众资产、众计谋结构，正在庞杂疾苦的墟市境况下，团体资产组合完毕正收益，整年功绩发挥好于上年。

　　2023年此后，公司固定收益自营投资营业进一步夯实投研根蒂，美满投资框架，厚实投资计谋，稳步增配优质债券，领域继续填补。踊跃列入ESG核心投资，践行绿色发达理念，扶助科技革新，任事实体经济。

　　2023年固定收益自营投资功绩同比显著改进。正在厉控危机的条件下优化组合组织，持仓以上等级优质信用债为主，择机增持利率债种类，并按照墟市转移适度调解持仓组织，均衡好收益和危机。

　　2024年，权柄自营投资营业将对峙稳中求进，继续打磨和美满投资格式论，深切发现投资时机，继续美满人才梯队，做好绝对收益营业结构。固定收益自营投资营业将正在厉控信用危机和合理驾御利率危机的条件下，进一步抬高投研才能，增强墟市研判，按照墟市走势合时调理投资节律、优化投资计谋、稳妥拓宽投资品类，小心持重发展营业。

　　2023年，资管行业羁系原则继续美满，证监会修订《证券期货规划机构私募资产照料营业照料手段》及其配套模范性文献，增进私募资管行业越发模范太平发达。整年新增5家券商得回资管子公司设立批复、新增2家券商资管子公司获批公募基金照料人资历，券商资管行业公募化转型加快，行业比赛越趋激烈。按照中邦证券投资基金业协会数据，证券公司及其资管子公司私募资管营业领域5.3万亿元，较岁首低重15.6%。截至2023年底，公募基金资产照料领域27.27万亿元（不含ETF联接基金），较2022年底延长1.52万亿元，增幅5.9%。

　　公司首要通过全资子公司光证资管发展资产照料营业。2023年，光证资管适应行业发达趋向踊跃推动公募基金照料人资历申请事项，并有序推动各项公募化转型企图处事。

　　光证资管聚焦资产照料本源，驻足客户理财需求，踊跃发展众元化产物结构，同时用心提拔本身投研才能，接续美满投资格式论，悉力于抬高客户的得回感。2023年光证资管陆续依旧“固收+”范围产物上风，荣获2023年度证券行业金鼎奖最佳固收资管团队。正在中邦证券报主办的2023年“证券业金牛奖”评选勾当中，光证资管旗下产物荣获5座金牛奖杯，涵盖了固收类、权柄类和FOF类产物。

　　截至2023年12月末，光证资管受托照料资产总领域3,002.91亿元，较岁首删除17.82%。按产物类型划分，鸠集理财领域1,877.96亿元，简单理财领域1,020.26亿元，专项理财领域104.69亿元。2023年，光证资管完毕资管营业净收入6.31亿元。按照中邦证券投资基金业协会数据，光证资管2023年四时度私募资产照料月均领域2,678.22亿元，行业排名第5位。

　　公司首要通过控股子公司光大保德信发展基金照料营业。2023年，光大保德信接续增强与代销渠道合营，发行创办了专精特新搀杂型证券投资基金、睿阳纯债债券型证券投资基金、数字经济核心搀杂型证券投资基金3只新产物。光大保德信继续推动投研系统扶植，竭力提拔咨询对投资扶助的广度和深度，打制绩优产物。截至2023年底，光大保德信照料公募基金71只、专户产物26只，旗下资管子公司产物26只，资产照料总领域999亿元。此中，公募资产照料领域812亿元，公募剔除钱币理财领域638亿元。

　　公司首要通过香港子公司发展海外资产照料营业。2023年，香港子公司旗下照料的公募基金产物投资功绩优于墟市同期指数，照料领域约13.36亿港元。正在照料的各样产物中，“光大中央收益基金”功绩大幅优于墟市同期指数，陆续荣获巨子基金评级机构晨星五年期五星评级（最高评级）。

　　2024年，光证资管将确实增强本身专业才能扶植，全方位提拔客户任事水准，更好地任事昌大住民的财产照料需求。一方面稳步推动公募基金照料人资历申请事宜；另一方面弥漫阐明本身资源禀赋上风，纠合墟市需求增强产物计划与创设，继续强大产物谱系，大举开垦墟市，厚实客户类型与组织，夯实私募资管营业根蒂。光大保德信将陆续以投研才能行为驱动营业的主旨，深耕零售渠道并踊跃与机构客户发展合营，接续美满悉数危机照料系统并增强金融科技参加，竭力为投资者继续创作价钱，促使高质地发达。

　　2023年，中邦基金业协会新登记的私募股权投资基金共计7,535支，总注册资金约2.75万亿元，较2022年永诀低重约16%和6%。投资主流趋向从财政投资向工业投资转型，股权投资任事邦度计谋性新兴工业的影响越发显著，投资范围继续向计谋性、计谋导向性工业召集。

　　公司首要通过全资子公司光大资金及光大发开展展私募基金投融资营业。2023年，光大资金按照羁系条件，针对直投项目和存量基金继续举行整改模范，增强存量投资项目投后照料，稳妥推动危机解决化解。光大发达继续美满内部照料系统，担保存量产物稳固运转，继续找寻新能源基金营业形式和Pre-REITs营业形式。

　　公司首要通过全资子公司光大富尊发展另类投资营业。光大富尊踊跃跟踪墟市阵势，有序推动科创板和创业板跟投、股权直投等营业，完毕营业持重发达。增强专业化投后照料团队的扶植，做好现有项方针投后照料处事，保护项目安详有序退出。踊跃列入公司科创板计谋配售，截至2023年底，完工科创板跟投企业11家。

　　2024年，光大资金将继续增强风控合规照料，对峙小心持重规划，加大存量直投和基金营业的投后照料处事。光大发达将继续促使营业形式转型，踊跃找寻营业革新。光大富尊将任事实体经济和邦度计谋，稳妥推动科创板、创业板项目计谋配售投资，并踊跃拓展股权投资等营业，聚焦“专精特新”，中心闭怀滋长革新性企业，踊跃拓展新营业。

　　2023年，正在党主旨坚决教导下，我邦存量与增量计谋叠加发力，悉数深化改进绽放，经济完毕回升向好，高质地发达结实推动，初阶核算邦内坐褥总值（GDP）同比延长5.2%。住民财产照料需求日益延长，住民资产保值增值的需求强劲，证券行业任事实体经济直接融资的空间较大。

　　主旨金融处事聚会提出，要加疾扶植金融强邦，做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五篇大著作。行业羁系以“厉羁系、防危机、促发达”为主线，勉力爱护资金墟市稳固运转。悉数深化资金墟市改进，健康资金墟市根蒂轨制。促使股票发行注册制走深走实，增强发行上市全链条羁系，评估美满联系机制放置。优秀以投资者为本的理念，从爱护墟市公正性启航，编制梳理评估资金墟市枢纽轨制放置，中心美满发行订价、量化贸易、融券等羁系原则，旗子明显地显示优先包庇投资者额外是中小投资者的合法权柄。陆续优化美满分红、回购等轨制机制，激起上市公司等规划主体内生稳市动力。进一步推动减费让利，低重投资者贸易本钱。增进投融资动态均衡，提振墟市信仰。

　　财产照料营业集群：向零售客户供应经纪和投资照拂任事赚取手续费及佣金，代客户持有现金赚取息金收入，及代销公司及其他金融机构开辟的金融产物赚取手续费；从融资融券营业、股票质押式回购贸易、商定购回式贸易和上市公司股权慰勉行权融资营业赚取息金收入。

　　企业融资营业集群：为企业客户、政府客户供应股权融资、债务融资、并购融资、新三板与组织融资、资产证券化、财政照拂等一站式直接融资任事赚取手续费及佣金，并从光大甜蜜租赁的融资租赁营业中赚取收入。

　　机构客户营业集群：为各样机构客户供应投资咨询、主经纪商和托管、定制化金融产物和一揽子管理计划、债券分销等归纳化任事，赚取手续费及佣金。

　　投资贸易营业集群：正在价钱投资、持重规划的条件下，从事股票、债券、衍生品等众种类投资和贸易，赚取投资收入。

　　资产照料营业集群：为机构和个体客户供应各样券商资产照料任事、基金资产照料任事，赚取照料及照拂费。

　　公司永远对峙党主旨对金融处事的集合同一教导，把党的教导贯穿于公司统治各方面、全流程，将主旨精神确实转化成高质地发达的的确运动。公司控股股东光大集团由财务部和汇金公司首倡设立，具有金融全执照和特点民生实业，具有归纳金融、产融协同、跨境规划特点上风。行为集团独一具有证券执照的主旨子公司，公司永远对峙金融处事的政事性、邦民性，修树确切的规划观、功绩观和危机观，确实做好金融“五篇大著作”。

　　公司把任事实体经济行为处事的起点和落脚点，悉数兼顾外里部营业资源，继续优化投行与分支机构项目渠道共修机制，接续放大直接融资任事遮盖面。股权融资营业加强对邦度中心计谋范围的结构，呈报期内任事邦度级专精特新“小伟人”企业华海诚科上岸科创板，助力半导体封装质料研发及工业化升级。债券融资营业气力位居行业前线，继续革新提拔墟市影响力，呈报期内协助比亚迪汽车金融有限公司获胜发行盛世融迪2023年第三期个体汽车典质贷款绿色资产扶助证券，创下资金墟市绿色车贷ABS单期发行领域的最大记录。

　　公司继续阐明光大集团机构客户任事处事委员会牵头本能，优化组合执照，扶植协同场景，发现协同资源，扶助营业发达。呈报期内协同任事“专精特新”企业江苏常青科技（603125）成为上交所主板注册制首批上市企业，助力绍兴交投发行浙江省首单“碳中和债/村庄强盛”双贴标绿色中期单据，助力光大境况获胜发行2023年首期“碳中和”ABN，正在任事邦度计谋和集团发达中完毕价钱提拔。继续环绕“以客户为核心”的规划理念，勉力打制营业协同生态圈，为境外里客户供应一揽子圭表化、区别化归纳管理计划。特点明显的协同生态为公司深化客户引流、增强交叉出售、供应高增值任事等供应动能。

　　公司对峙敦朴取信、以义取利、持重小心、守正革新、依法合规，踊跃践行“合规、诚信、专业、持重”的文明理念，倡始“做人要诚、干事要专、以上率下、存眷下层”的处事态度，提拔敬业度和公司荣幸感；发扬专业精神，激劝干部员工增强专业研习，作育专家型人才；阐明头雁效应，激劝教导干部加强义务职掌和斗争精神，做好楷模树范；存眷下层，助助下层管理实质题目，存眷员工所思所念，拓宽修言献策渠道，固结并肩作战的行进动力。

　　公司紧抓数字经济计谋时机，精准科技参加，提拔时间运营才能，夯实IT根蒂方法扶植，深切发现数据价钱，以数据和科技驱动营业升级、运营集约、风控提质、照料提效，保护规划照料高质地、可继续发达。公司各营业条线加快转型升级，产物创设与资产装备才能接续提拔，悉力于把兼具安详性、收益性、活动性的金融产物带给更众客户，以更好地知足邦民公共的金融需求。

　　2024年，正在主旨金融处事聚会提出的“加疾扶植金融强邦”宗旨指引下，资金墟市改进将继续深化。羁系层对质券公司的“厉羁系”日趋常态化，对财政制假、讹诈发行等违法动作重拳阻滞，接续加强投资者信仰。融资管理增强、危机目标优化进一步推高行业资金集合水平。行业降费降佣继续深化，投资者贸易本钱接续低重，财产照料转型加快演进。悉数注册制的落地对券商特点化发达提出了更高条件，券商需阐明好任事实体经济的主力军和爱护金融太平的压舱石影响，接续提拔任事实体经济质效。

　　公司将以“扶植中邦一流任事型投资银行”为计谋宗旨，以对峙金融处事的政事性、邦民性为谋略，以践行邦度计谋、任事实体经济为责任，以客户为核心，遵循证券公司主责主业，继续提拔任事才能。弥漫阐明证券公司正在集团归纳金融任事系统中的直接融资主渠道影响，效力打制具有光大特点的一流投资银行品牌，做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融五篇大著作。

　　2024年，公司将悉数贯彻落实主旨金融处事聚会和主旨经济处事聚会精神，锚定“扶植中邦一流任事型投资银行”计谋宗旨，以金融处事政事性、邦民性为谋略，以提防宏大金融危机为底线，执意“聚焦主业发达，对峙稳进发达，推动平衡发达，加强协同发达，完毕安详发达”的发达途径，秉持平衡发达计谋。继续深化改进，增强内部照料，提拔资源行使出力，兼顾发达与安详。把任事实体经济行为处事的起点和落脚点，增强外里部协同，做好金融“五篇大著作”。

　　公司实践持重规划的危机照料文明，永远悉力于构修与公司计谋发达宗旨相适配的悉数危机照料系统，美满危机照料轨制，扶植危机照料消息编制，抬高危机照料专业水准，有用照料公司规划流程面对的各样危机，增进公司各项营业矫健继续发达。

　　公司危机照料构制架构席卷四个层级：董事会及其危机照料委员会、监事会；照料层及治下各专业委员会；各危机照料本能部分；各部分、分支机构及子公司。

　　公司董事会担负悉数危机照料的最终义务，刻意推动危机文明扶植；审议同意公司悉数危机照料的根本轨制；审议同意公司的危机偏好、危机容忍度以及宏大危机限额；审议公司按期危机评估呈报；兴办与首席危机官的直接疏导机制等。董事会授权其下设的危机照料委员会奉行其悉数危机照料的一面职责。公司监事会担负悉数危机照料的监视义务，刻意监视查抄董事会及规划照料层正在危机照料方面的履职尽责情景并鞭策整改。

　　公司照料层对悉数危机照料担负首要义务，刻意拟订危机照料轨制，并合时调解；兴办健康悉数危机照料的规划照料架构，精确悉数危机照料本能部分、营业部分以及其他部分正在危机照料中的职责分工，兴办部分之间有用制衡、互相协作的运转机制；拟订危机偏好、危机容忍度及宏大危机限额等的的确奉行计划，确保其有用落实，对其举行监视，实时理会道理，并按照董事会的授权举行管理；按期评估公司团体危机和各样要紧危机照料情景，管理危机照料中存正在的题目并向董事会呈报；兴办涵盖危机照料有用性的全员绩效审核系统；兴办齐全的消息时间编制和数据质地驾御机制等。公司照料层下设若干专业委员会，正在各自职责局限内刻意一面危机照料本能。

　　公司具有危机照料本能的部分席卷：危机照料与内控部、执法合规部、内部审计部、消息时间总部、金融科技开辟部、财政照料部、资金照料部、运营照料总部、董事会办公室（监事会办公室）、投资银行质地驾御总部、投资银行内核办公室等。各本能部分遵从公司授权对公司差别危机举行识别、监测、评估和呈报，协助、指引和查抄各部分、分支机构及子公司的对口危机照料处事。

　　公司各营业部分、分支机构及子公司刻意人担负各自营业范围危机照料的直接义务。公司各营业部分、分支机构及子公司刻意厉厉遵从公司授权照料系统正在被授予的权限局限内发展营业，厉禁越权从事规划勾当，并通过轨制、流程、编制等体例，举行有用照料和驾御。

　　公司面对的墟市危机是指持有的金融东西因为墟市价值转移或振动而使公司也许爆发亏损的危机，首要席卷权柄价值危机、利率危机、汇率危机、商品价值危机等。

　　针对墟市危机，公司恪守主动照料和量化导向的准绳，按照公司危机偏好设定公司墟市危机容忍度、营业危机限额等众层级的危机限额系统，正在展业流程中通过组合投资、每日盯市、对冲缓释等权谋举行危机驾御。公司股东大会确定自买卖务年度领域；公司董事会确定墟市危机亏损容忍度；公司照料层及其下设委员会确定自买卖务细分领域、墟市危机容忍度及限额的照料机制，将墟市危机亏损容忍度举行剖判，审批的确营业限额，并精确了各样目标的预警圭表、超限圭表及应对设施。此中，营业危机限额系统和各样危机目标席卷危机价钱(VaR)、净敞口、希腊字母、集合度、基点价钱等。压力测试是公司墟市危机照料中的要紧构成一面，公司兴办健康了压力测试机制，实时按照营业发达情景和墟市转移情景，对相应的投资组合按期或不按期举行测试，评估公司正在压力情状下的也许亏损，提出危机提倡，为营业部分和照料层规划决议供应依照。对付场外衍生品营业，危机照料对峙以墟市中性计谋为主旨，公司兴办了准入标的池、担保金照料、贸易敌手事前准入、事中盯市及过后追保危机解决等危机照料设施，同时修树了希腊字母敞口、标的集合度、压力测试亏损等危机限额来举行墟市危机照料。

　　跟着公司海外扩张及营业拓展，公司也许面对汇率振动危机。从资金原因和利用的角度，公司潜正在的汇率危机首要显示正在通过境内邦民币融资投资到外币资产，以及外币融资参加邦民币资产。截至呈报期末，公司并未发展上述类型营业，全部境外子公司的外币融资均专项行使于本地墟市投资，以完毕汇率危机的自然对冲。另日，公司将视实质情景通过一系列设施对冲、缓释汇率危机，以扶助公司境外营业的发达。

　　信用危机是指因债务人或贸易敌手无法履约的危机，首要原因于代劳客户营业证券及期货贸易、债券投资发行人或场外衍生品贸易敌手违约危机以及股票质押式回购贸易、商定购回式证券贸易、融资融券等融资类营业客户未遵从允诺商定足额归还欠债危机。

　　针对代劳客户营业证券及期货营业，按照羁系条件均以担保金结算体例举行，信用危机敞口较小；针对债券投资营业，公司通过兴办授信、投资集合度限额、债项投资评级下限、亲近跟踪债券发行人规划情景和资信水准等设施，驾御信用危机敞口；针对融资类营业，公司通过对客户举行危机造就、征信、授信、每日盯市、客户危机提示、强制平仓、公法追索，兴办厉厉的担保物局限及折算率、担保金比例、履约担保比例的圭表等众种权谋，对其信用危机举行照料和驾御；针对场外衍生品营业，公司对贸易敌手举行尽职侦察、资信评级及领域驾御，通过逐日盯市、追保、解决担保品等权谋来驾御贸易敌手的信用危机敞口。

　　公司面对的操态度险是指由内部流程不美满、职员、消息时间编制及外部事情酿成亏损的危机。

　　公司厉厉驾御操态度险，拟订了操态度险照料手段和三大东西实行细则，精确了操态度险统治组织，加强了操态度险照料各道防地的职责。公司继续促使操态度险照料系统健康美满，增强操态度险目标监测与呈报，厉厉落实操态度险与驾御自评估、搜求理会操态度险外里部亏损数据、检视美满枢纽危机目标系统，进一步优化操态度险照料东西行使；继续推动操态度险照料编制扶植，加强数据采撷和统计理会成效；将操态度险照料与内部驾御相纠合，加强内控查抄、授权照料、新营业评估等配套机制，提拔操态度险照料前瞻性和有用性；效力增强操态度险照料宣导培训，提拔全员操态度险照料义务认识，确保公司总体操态度险可控、可承担。

　　活动性危机，是指公司无法以合理本钱实时得回优裕资金，以偿付到期债务、奉行其他支出职守和知足寻常营业发展的资金需求的危机。

　　公司授权资金照料部刻意团结局限内的团体活动性危机照料处事，兼顾公司融资照料，设立资金台集合照料短期贸易类融资东西，协作放置公司各单元资金需求，举行平居活动性照料处事；公司危机照料与内控部刻意监视公司团体活动性危机限额的奉行情景。

　　公司以把稳提防活动性危机为宗旨，拟订并揭晓了《光大证券股份有限公司活动性危机照料手段》，精确了活动性危机照料联系的宗旨、计谋、统治组织、应对权谋和呈报系统，并踊跃发展活动性危机并外照料处事，确保团结局限内总体活动性危机可控。

　　正在资产欠债照料和悉数危机照料系统下，公司永远继承持重的危机照料理念，通过采用前瞻照料、动态调解的体例，按照总体危机照料计谋拟订了遮盖母、子公司的活动性危机容忍度和配套拆解照料机制，并逐渐美满对子公司的区别化活动性危机照料框架。别的，公司还按照差别营业的活动性性格，构修区别化的资金照料形式，并配套对应的活动性危机限额照料与监控预警系统。公司将短期贸易类欠债集合照料，厉厉提防日间活动性危机。公司继续合理计量活动性危机照料本钱，并找寻将活动性身分美满地纳入公司资金订价系统之中。

　　危机应对方面，公司拟订了活动性危机应急预案，对活动性危机的等第、触发圭表、应对权谋等举行了周到界定和精确，通过贮藏优裕优质资产、小心动态照料欠债限期组织等体例遵循不爆发活动性危机的底线，并按期通过应急训练检修危机应对机制的有用性。别的公司还踊跃拓展融资渠道和融资体例，与外部合营机构支柱优秀的合营闭连，贮藏优裕的外部融资授信，保护公司资金原因继续持重。

　　消息时间危机是指因为人工道理、软硬件缺陷或滞碍、自然患难等对搜集和消息编制或者数据酿成影响，爆发搜集和消息编制任事才能格外或者数据损毁、显露，从而酿成亏损的危机。

　　跟着新一代消息时间正在金融范围的普及行使，科技革新使危机的藏匿性、突发性、传导性也越来越强，消息时间危机愈发错综庞杂。呈报期内，公司聚焦数字化、平台化、智能化的科技计谋愿景，继续深化消息时间改进，增强消息编制安详扶植和质地管控，美满消息编制运转保护机制，运用大数据、云筹算、人工智能等时间提拔消息时间运维照料水准，接续优化和美满搜集安详事情应急预案，通过按期的应急训练进一步提拔消息时间危机监测和应急解决才能，确保公司消息编制永久太平运转，呈报期内未爆发消息时间危机事情。

　　声誉危机，是指由公司规划、照料及其他动作或外部事情，以及处事职员违反正直原则、职业德行、营业模范、行规行约等联系动作，导致公司股东、员工、投资者、发行人、第三方合营机构、羁系机构、自律构制、社会公家、媒体等对公司的公然负面评议，从而损害公司品牌价钱，晦气于公司寻常规划，乃至影响到墟市太平和社会太平的危机。

　　为有用驾御声誉危机，公司继续发展恰当而有用的声誉危机照料，兴办了模范的照料轨制、科学的构制架构以及美满的管控系统，一连拟订并修订了《声誉危机和舆情处事照料手段》《声誉危机和舆情处事实行细则》《消息揭晓照料手段》《突发事情总体应急预案》等联系轨制。

　　公司设有声誉危机和舆情处事教导小组，正在声誉危机照料中完毕了公司与部分、子公司、分公司层面的协同同一，并通过轨制宣导、培训、应急训练等，抬高员工声誉危机认识和声誉危机照料才能。别的，公司修树了专职岗亭刻意舆情监测、应对以及媒体闭连照料等处事，同时延聘了第三方接头照拂公司和执法事宜所，协助公司做好声誉危机照料。

　　合规危机，是指因公司或其处事职员的规划照料或执业动作违反执法准则和原则而使公司被依法深究执法义务、选用羁系设施、予以规律处分、浮现资产亏损或贸易荣耀亏损的危机。

　　呈报期内，公司继续美满合规照料构制架构、优化合规管控机制。合规照料构制架构方面，董事会裁夺公司合规照料宗旨，监事会监视履职，公司高管落实合规照料宗旨，合规总监向董事会刻意，执法合规部确实奉行各项合规照料本能。为有用驾御合规危机，公司兴办合规照料轨制系统，加强合规照料全流程管控：正在事前阶段，公司通过合规审查、合规接头等设施，对公司的要紧轨制、宏大营业、革新营业举行合规审查；正在事中阶段，公司通过继续发展从业职员执业动作监测与核查，提防从业职员违规贸易、显露敏锐消息、好处输送等动作；过后阶段，公司通过合规查抄呈现题目、识别危机，督导联系单元立整立改，继续健康美满问责机制，通过常态化警示宣导、以案示警，鞭策全员认清红线底线，为公司营制风清气正的发达境况。

　　别的，公司注重合规文明扶植，以案例警示造就以及合规培训与考核为抓手，增强员工内控合规认识；加强母子公司合规管控，按照“分级授权”“分类照料”的准绳对各子公司实行分类分级照料，通过继续美满合规呈报、宏大革新营业合规审查、合规查抄等方面，进一步加强对子公公法律合规处事的平居管控；促使执法事宜照料系统的兴办与美满，抓好合同审核、诉讼扶助、羁系疏导等机制发展执法事宜危机照料；继续提拔执业动作管控和正直从业照料，通过消息科技权谋行使，促使合规数据的组织化与圭表化照料，提拔监测的科技水准和照料出力。

　　公司高度注重危机照料处事，永远悉力于构修与公司计谋发达宗旨相适配的悉数危机照料系统。呈报期内，公司继续增强悉数危机并外照料及集团化管控、优化危机照料构制架构、美满危机照料轨制机制、加强危机专业照料与前瞻性管控、加大危机照料文明与理念宣导，充塞危机照料团队，提拔危机照料消息编制化水准，增进公司悉数危机照料系统的接续美满。2023年度，公司危机照料参加总额0.97亿元，席卷危机照料联系编制采办和开辟支拨、风控联系部分平居运营用度以及风控职员参加。

　　公司继续增强合规照料编制参加：一是进一步增强科技赋能，阐明合规编制上风，健康合规监测和合规职员照料成效，确实抬高平居合规照料处事出力；二是升级客户贸易动作事前风控编制，按照羁系新规和实操情景，优化监控目标，为客户格外贸易动作照料供应有用管控权谋，低重客户格外贸易危机；三是继续美满消息分开墙编制、反洗钱编制以及敏锐人物监控编制、投行好处冲突审查编制等；四是阐明公公法律准则数据库实效，轻易公司员工随时盘查执法准则和羁系刑罚案例，提拔合规展业认识。呈报期内，合规照料编制参加768万元。

　　公司将数字化转型纳入公司层面发达计谋，确定了“平台化、组件化、智能化”科技发达思绪，大举筑牢公司数字化转型时间根蒂；逐渐美满“太平支柱、高效反映、协调驱动”三大运转机制，着重“安详保护才能、营业支柱才能、科技革新才能、科技利用才能”四大才能扶植，悉数赋能财产、机构、运营、管控，引颈营业革新转型，促使公司高质地发达。2023年公司消息时间参加总额约5.45亿元，首要用于消息时间根蒂资源方法扶植、消息时间运营及爱护、消息编制研发和扶植用度、职员外包用度等。

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